AI科技浪潮席捲，運輸紡織迎復甦：市場動能週報

電腦及週邊：AI動能強勁，業績刷新紀錄

全球對人工智慧的需求進入新高潮，帶動相關供應鏈廠商展現強勁成長動能，屢創佳績。

AI動能

• 緯創(3231)：8月業績衝破4600億元，再度超車廣達，刷新紀錄，顯示AI需求暢旺，對其業績增長有巨大貢獻。
• 光寶科(2301)：AI與高階伺服器電源等出貨暢旺，前8月合併營收年增27%，強勁的AI需求將持續推升其業績。
• 全友(2305)：成功切入光通訊領域，拿下中系大單並打入輝達供應鏈，營運轉型股價噴發，預期未來成長動能將大幅提升。

業績亮點

• 維田(6173)：前8月業績達7.61億元創同期新高，接單暢旺，今年業績有望挑戰歷史紀錄。
• 華碩(2357)：8月業績寫下歷史次高紀錄，三大業務同步增長，下半年大舉發債衝刺AI，顯示公司積極擴張並看好未來發展。
• 宸曜(6922)：8月營收2.66億元創歷史次高，半導體業務表現暢旺，軍工國防專案穩定出貨，為營收提供穩固支撐。
• 全友(2305)：7月獲利翻兩番，前7月EPS達0.61元，今年可望突破1元創高，顯示公司營運狀況顯著改善。

創新佈局

• 研揚(6579)：強化邊緣AI佈局，跨足高通解決方案市場，積極搶攻機器人、智慧醫療等市場，為未來成長開闢新路徑。
• 大眾控(3701)：攜手台灣大與將捷，共同建設全台首座5G AI智慧地熱電廠，展現公司在綠電領域的戰略部署。
• 仁寶(2324)：與美商Exascale簽署LOI，將共同打造資料中心級原生800 VDC驗證平台，提升其在資料中心技術的競爭力。
• 緯穎(6669)：德州廠已正式開幕並進入量產階段，二廠預計明年第二季投產，擴大產能以滿足市場需求。

市場波動

• 華碩(2357)：因ECB溢價高達40%超預期，外資避險操作發酵，股價重挫，顯示市場對特定財務操作的反應。

運輸：客貨齊揚，全球佈局再深化

隨著全球旅遊復甦及貨運需求增長，運輸產業客貨運業務同步強勁，各業者積極深化全球佈局。

營收突破

• 台驊投控(2636)：8月營收年增85.48%，持續深化全球物流平台與多元經營布局，展現強勁成長動能。
• 萬海(2615)：運價與貨量同步推升，8月營收年增65.59%，前8月業績成長近兩成，顯示航運市場復甦。

客運復甦

• 長榮航(2618)：8月客運營收創新高，合併營收達228.91億元寫次高紀錄，顯示航空客運市場需求強勁回溫。
• 華航(2610)：8月合併營收創次高，客運業績登上同期新高，秋季線上旅展開跑，預期將進一步推升客運量。
• 星宇航空(2646)：前8月營收年增34%，明年1月起開航高雄-神戶及高雄-沖繩，積極拓展新航線，擴大市場版圖。
• 台灣虎航(6757)：前8月營收年增22.74%，高雄出發航線已達14條，顯示低成本航空市場持續擴張。

物流轉型

• 嘉里大榮(2608)：上半年EPS達0.96元，將聚焦高科技物流、醫藥物流，注入成長動能，提升其在高附加價值物流領域的競爭力。
• 台船(2208)：攜手美國Havoc，強強聯手佈局自主無人載具在台生產，為公司未來在國防科技領域開拓新商機。

紡織成衣鞋業：旺季效應浮現，營運回溫

在市場庫存逐步去化後，紡織成衣鞋業迎來傳統旺季出貨，多家廠商營運表現開始回升。

旺季拉貨

• 廣越(8462)：旺季出貨暢旺，8月營收月增兩成創次高，約旦廠營運正常，預期旺季效益將持續。
• 光隆(8916)：客戶拉貨升溫，加上美戶外品牌大單進場，第三季業績重回成長軌道，顯示市場需求回穩。
• 竣邦(6855)：第三季淡季不淡，8月營收2.23億元逆勢創高，週三業績發表會將釋出佳音，預期營運持續向上。

庫存去化

• 得力(1464)：市場庫存回歸健康水位，營運向上，且大陸廠拆遷補償金近13億元待入袋，有望挹注業外收益。

市場逆風

• 新纖(1409)：揪團攻無人機，將成立合資公司，然而8月業績月年雙減衝擊股價，顯示新業務的短期影響尚未抵銷本業壓力。

國際匯市：台幣偏弱，全球關係受關注

國際匯市近期受地緣政治與經濟數據影響，新台幣相對走弱，市場關注主要經濟體間的關係發展。

匯率走勢

• 日圓：升值，導致日本銅價跌破，反映國際商品價格與匯率間的連動關係。

國際關係

• 麥格理：分析川習會料將聚焦穩定美中關係，人民幣議題預計非主要焦點，為市場帶來相對穩定的預期。