金融獲利再創高峰，半導體AI前景看俏，全球市場展望

金融金光閃閃：獲利創新高，股利可期

台灣金融保險業在本期表現亮眼，多數金控繳出驚人成績單，顯示營運狀況極佳。

獲利噴發：

• 永豐金(2890)：前7月獲利年增89%，每股賺1.96元，各項財務成果均創下同期歷史新高，展現強勁成長動能。
• 玉山金(2884)：今年獲利有望持續衝高，董事長表示股利可望續增，殖利率預期達4%以上，吸引投資者目光。
• 國泰金(2882)：前7月稅後淨利高達873億元，對保留盈餘影響數1,870億元，再創歷史新高，營運表現超乎預期。
• 台新金(2887)：前7月稅後淨利527.8億元，年成長281%，每股盈餘(EPS)達2.04元，創下同期新高，展現優異績效。
• 新光金(2888)：前7月稅後淨利527.8億元，年成長281%，每股盈餘(EPS)達2.04元，創下同期新高，表現亮眼。
• 凱基金：前7月稅後獲利305.29億元，每股盈餘(EPS)為1.77元，已超越去年全年表現，顯示營運恢復強勁。
• 華南金(2880)：前7月每股盈餘(EPS)達1.48元，子公司華南銀行每股賺1.52元，整體表現穩健成長。

策略佈局：

• 玉山金(2884)：9月將注資三商壽160億元，全數由金控自行認購，預計9/1完成合併案，強化業務版圖。
• 中信金(2891)：前7月每股盈餘(EPS)達2.19元，並預計於18日舉行法說會，將進一步揭露未來營運展望。

AI浪潮助攻：晶片測試需求旺，獲利翻倍

全球AI發展勢不可擋，台灣半導體產業在晶片設計與測試環節表現突出，多家公司獲利再創新高。

獲利與展望：

• 原相(3227)：上半年每股盈餘(EPS)達6.11元，預估第三季營收將與第二季相當，毛利率維持穩健水準。
• 巨有科技(8227)：第二季獲利創歷史新高，單季每股賺2.59元，在手訂單維持高檔，顯示成長動能充沛。
• 印能科技(4573)：上半年每股盈餘(EPS)28.72元翻倍，受惠於CoWoS與CPO雙題材助攻，接單狀況持續看旺。
• 旺矽(6223)：單季每股盈餘(EPS)超過15元，預估下半年營運將優於上半年，並預告產品不漲價，有利於維持競爭力。
• 力旺(3529)：第二季每股盈餘(EPS)7.77元，先進製程等需求強勁，權利金成長動能可望加速，前景樂觀。

產業趨勢：

• 京元電(2444)：坦言去年起AI帶動測試需求「紅不讓」，一年需新增兩、三個廠，顯示產業擴張迅速。
• 信驊(5274)：宣布將參加OCP APAC Summit，展示兩大新世代技術亮點，強化在市場上的技術領先地位。
• 南亞科(2408)：儘管擴廠傳言不斷，官方今日親揭雲林建廠真相，澄清市場疑慮，聚焦長期發展策略。

挑戰與應對：

• M31(6643)：上半年每股虧損1.24元，公司仍力拚達成原訂營收年增雙位數目標，積極應對市場挑戰。

全球市場回溫：創新科技領軍，產業動能強

全球經濟傳來多項好消息，特別是科技創新與綠色能源領域，展現強勁的復甦動能。

科技創新：

• Nebius：財報報喜、股價飆升34%，顯示其在數據中心領域的強勁成長與燃料電池技術的應用前景。
• INFQ：獲得NASA大單助攻，營收翻倍並上修財測，凸顯量子運算技術在高端應用上的巨大潛力。
• 三星電機：獲大摩按讚列為首選，盤中股價狂飆逾15%，顯示其在電子元件及關鍵技術領域的市場領先地位。

產業復甦：

• Vestas：風電產業迎來復甦，財報表現超乎預期，股價飆升2成，顯示綠色能源在全球轉型中的重要性。
• 日經指數：早盤上漲1,085點，TOPIX續創收盤新高，日企今年度股利總額有望續破，展現日本股市的強勁動能。

市場觀察：

• 輝達：GPU折舊論踢鐵板，著名投資人再度批評輝達5千億美元融資案，引發市場對其估值的討論。
• 美萵苣：環孢子蟲疫情恐慌導致美國萵苣價格跳水，7月跌幅創新高，顯示食品供應鏈面臨的潛在風險。